Vyvučajučy historyju hłabalnych kryzisaŭ možna zaŭvažyć peŭnyja zakanamiernaści, jakija adbyvajucca pastajanna, niezaležna ad taho, što stała pryčynaj spadu ŭ suśvietnaj ekanomicy. Budź to palityčnyja, ekanamičnyja abo epidemijałahičnyja prablemy, ich upłyŭ adbivajecca praciahły adrezak času — ad hoda da dvuch hadoŭ. Za hety pieryjad suśvietnyja finansavyja rynki, asabliva siektary, jakija apynulisia na pieradavoj, źnižajucca ad 2 da 4 raz, abnaŭlajučy cenavy minimum.
Niama nijakich šancaŭ, što pandemija 2020 hoda i kryzis, što idzie za joj, skončacca za niekalki miesiacaŭ, pakolki paniesienyja straty ŭ pieršym paŭhodździ jašče tolki treba budzie acanić u lipieni i žniŭni.
Fota Nadziei Bužan
Što budzie ŭ lipieni — žniŭni?
Pandemija i abvał na finansavych rynkach adbyvalisia z kanca lutaha pa siaredzinu sakavika, to-bok u kancy pieršaha kvartała 2020 hoda. Adnak asnoŭny i samy mocny ŭdar pryjšoŭsia na druhi kvartał, asabliva na krasavik i maj.
Makraekanamičnyja źviestki, takija jak uzrovień biespracoŭja, zapavoleńnie vytvorčaści, VUP i inšyja važnyja pakazčyki, a taksama finansavyja spravazdačy najbujniejšych kampanij za pieršy kvartał byli drennymi. Całkam łahična, što źviestki za druhi kvartał buduć jašče horš i pakažuć realnaje stanovišča spraŭ u suśvietnaj ekanomicy. Čamu?
Padzieńnie koštu nafty da admoŭnaha koštu ŭ kancy krasavika, rekordny rost uzroŭniu biespracoŭja pa ŭsim śviecie z-za karancinu, spynieńnie siaredniaha i małoha pradprymalnictva, źnižeńnie pakupnickaj zdolnaści i vielizarnaja kolkaść inšych padziej nie zastanucca biez nastupstvaŭ. Tryljony dalaraŭ strat, paniesienych kampanijami i dziaržavami, adabjucca na katyroŭkach, ale nie na ŭsich.
Jakija aktyvy nie varta nabyvać u druhuju pałovu 2020 hoda i jaki partfiel moža apynucca prybytkovym, my vyśviatlali ŭ ekśpiertaŭ kryptapłatformy Currency.com.
Jakich aktyvaŭ lepš paźbiahać?
U pieršuju čarhu ad pandemii paciarpieli takija siektary ekanomiki, jak:
- Enierhietyka: Exxon Mobil, Chevron, Schlumberger i inšyja.
- Finansy i strachavańnie: JP Morgan Chase, Goldman Sachs, Bank of America i inšyja.
- Turyzm, pieravozki i łahistyka: Booking, Marriott, UPS, FedEx i inšyja.
- Vytvorčaść: Coca-Cola, Philip Morris, Caterpillar, Ford, GM i inšyja.
- Rytejł: Nike, Adidas, Walmart i inšyja.
Łancuh padziej, jaki pryvioŭ da prablem kampanij vyšej, łahičny. Uviadzieńnie karancinnych mier pryviało da spynieńniu vytvorčych pradpryjemstvaŭ i kampanij, u jakich pracuje vialikaja kolkaść ludziej. Spynieńnie vytvorčaści paŭpłyvała na prodažy tavaraŭ i pasłuh. A heta pryviało da taho, što kampanii zrezali zakupku syraviny i enierhii. Źnižeńnie pastavak syraviny ŭ vytvorčaść i transparciroŭka hatovaha tavaru ŭ rytejł paŭpłyvała na łahistyčny siektar.
Rytejł i turyzm pakutujuć udvaja macniej, pakolki pastaŭščyki pasłuh prypyniajuć dziejnaść z-za pieraličanych vyšej prablem, a spažyŭcy siadziać na karancinie.
Fota Nadziei Bužan
Źnižeńnie abjomu tranzakcyj, viartańnie kredytaŭ i inšych finansavych pasłuh prynosić bankaŭskamu siektaru straty. Nastup strachavych vypadkaŭ, naprykład kontrahienckich ryzyk, jakija nie adnosiacca da fors-mažoraŭ, navat kali nastupili z-za pandemii, jakaja źjaŭlajecca fors-mažornaj akaličnaściu, zmušaje strachavyja kampanii pakryvać straty klijentaŭ.
Vynik — cełyja siektary ekanomiki niasuć kałasalnyja straty, jakija pakryvajucca za košt nieraźmierkavanaha prybytku, tannych kredytaŭ i strachavych kampanij.
Na naš pohlad, niama nivodnaha pazityŭnaha faktaru, jaki moh by paŭpłyvać na rost koštu akcyj dadzienych kampanij u druhoj pałovie abo navat u trecim kvartale 2020 hoda. Atrymanyja rany jany buduć zalizvać nie adzin dzień i navat nie adzin miesiac. Vierahodniej za ŭsio, što adnaŭleńnie hetych siektaraŭ adbudziecca nie raniej, čym u druhoj pałovie 2021 hoda.
Adpaviedna, razhladać ich u jakaści aktyvu, jaki možna ŭklučać u inviest-partfiel, budzie darečy nie raniej za źjaŭleńnie źviestak i finansavych spravazdač za 4-y kvartał 2020 i 1-y kvartał 2021 hoda.
Čytajcie taksama: Jak pačać karystacca kryptapłatformaj — vielmi padrabiaznaja instrukcyja
Jakija aktyvy možna ŭklučyć u partfiel?
Najbolš pravilnym budzie sfarmavać dyviersifikavany partfiel. Asnoŭnaja rola budzie adviedziena achoŭnym aktyvam, dola jakich składzie 60%, a taksama IT-siektaru i trochi kryptavalutam — jašče 40%.
Achoŭnyja aktyvy
1. Dziaržaŭnyja ablihacyi ZŠA z terminam pahašeńnia 20+ hadoŭ
Ich možna nabyć z dapamohaj takoha instrumienta, jak iShares 20+ Years Treasury Bond. Dola ŭ partfieli moža być 25%. Hety instrumient źjaŭlajecca ETF, abo handlavym biržavym fondam, jaki składajecca ź dziaržaŭnych ablihacyj ZŠA.
Niahledziačy na ŭsie našy pieraploty, amierykanskaja ekanomika jašče doŭha budzie zastavacca samaj nadziejnaj i zabiaśpiečanaj u śviecie, što niesumnienna pryciahvaje inviestaraŭ układvać u jaje svaje kapitały. Daŭhavyja abaviazacielstvy z 20-hadovym terminam pahašeńnia i vyšej majuć bolš stabilnuju dynamiku ŭ ramkach hetaha ETF dziakujučy raźmierkavańniu ryzyk na bolš praciahły pieryjad času. Sami pa sabie ablihacyi źjaŭlajucca biezryzykoŭnym aktyvam, pakolki harantam vypłaty inviestaram źjaŭlajecca sama dziaržava, u dadzienym vypadku ZŠA.
2. Zołata
Tradycyjny achoŭny aktyŭ ad inflacyi i rynkavych niavyznačanaściaŭ, jakich ź liškam chapaje. Rost inflacyi i pasłableńnie dalara čakajecca ŭ druhoj pałovie 2020 hoda z-za vypusku na rynak tryljonaŭ dalaraŭ, ničym nie zabiaśpiečanych hrošaj. Meta ŭlivańnia takich kapitałaŭ — padtrymka ekanomik na fonie raspaŭsiudžvańnia karanavirusnaj infiekcyi. Dola ŭ partfieli moža być 20%.
3. VanEck Vectors Gold Miners ETF
Jašče adzin ETF u našym patencyjnym partfieli, jaki ŭklučaje ŭ sabie akcyi najbujniejšych zołatazdabyvalnych kampanij u śviecie. Na fonie rostu koštu zołata akcyi takich kampanij stanoviacca bolš pryvabnymi, čym sam kaštoŭnyja mietały: zołata raście tolki ŭ košcie, a akcyi zdabyvajučych kampanij, karelujučy z dynamikaj zołata, prynosiać jašče i prybytak, a taksama dyvidendy. Adpaviedna, dynamika rostu ETF moža być macniejšaj za dynamiku zołata. Adnak taksama heta pracuje i ŭ advarotny bok u vypadku padzieńnia, tamu dola ŭ partfieli dadzienaha ETF moža nie pieravyšać 15%.
Ryzykoŭnyja aktyvy
1. Akcyi anłajn-rytejleraŭ: Amazon, Alibaba, eBay abo Vip Shop
Ryzykoŭnaja pałova partfiela moža šmat u čym składacca z akcyj IT-kampanij, na pasłuhi jakich za čas pandemii šmatkratna vyras popyt. Adsutnaść mahčymaści chadzić u kramy i handlovyja centry vymusiła ludziej pierajści ŭ anłajn-kramy, vyručka jakich vyrasła da histaryčna rekordnych značeńniaŭ.
Pakazalnym źjaŭlajecca prykład afłajn-kram brenda Zara, vyručka ŭ jakich upała, ale na 95% vyrasła vyručka anłajn-prodažaŭ. Finansavyja spravazdačy dadzienych kampanij byli vielmi pazityŭnymi paśla 1-ha kvartała 2020 hoda, jašče bolš prystojnymi buduć źviestki za 2-i kvartał. Vy možacie kupić akcyi ŭsich pieraličanych kampanij albo abrać tyja, jakija vam najbolš cikavyja. Hałoŭnaja ŭmova — ich dola nie pavinna pieravyšać 5% u vašym partfieli.
2. Akcyi sacyjalnych sietak, miesendžaraŭ i roznych kamunikacyjnych servisaŭ: Facebook, Snapchat abo Zoom
Dziakujučy pasłuham dadzienych kampanij, u asablivaści Zoom, ludzi zastavalisia na suviazi i mahli praktyčna bieź jakich-niebudź prablem pierajści na addalenuju pracu. Za pieryjad z pačatku pandemii kolkaść aktyŭnych juzaraŭ prykmietna vyrasła, razam z vyručkaj i čystym prybytkam kampanij. Heta biezumoŭna adabjecca na košcie ich akcyj u najbližejšyja 1,5-2 miesiacy. Dola hetych aktyvaŭ u partfieli taksama nie pavinna pieravyšać 5%.
3. Akcyi kampanij, jakija śpiecyjalizujucca na zabaŭlalnym kantencie: Netflix, Activision Blizzard, Electronic Arts abo Disney
Jany dapamahli ludziam pieračakać karancin, pravodziačy čas cikava i z kamfortam. Niadziŭna, što dziakujučy damasiedstvu kolkaść klijentaŭ i padpisčykaŭ vyrasła i pryniesła dadatkovy prybytak. Finansavaja spravazdačnaść za pieršy kvartał pradstaŭlenych vyšej brendaŭ była vielmi pazityŭnaja, i, na našu dumku, niama nijakich pieradumovaŭ dla taho, kab źviestki za druhi kvartał akazalisia horšymi i tym bolš drennymi. Dola ŭ partfieli moža nie pieravyšać 5%.
4. Akcyi inšych IT-hihantaŭ: Intel, Microsoft, Google, Apple, Tesla, Nvidia abo AMD
Sučasny śviet, jaki spaznaŭ padčas kryzisu i pandemii ŭsiu pryvabnaść technałahičnaha prahresu, niemahčymy biez pasłuh i praduktaŭ najbujniejšych IT-karparacyj i vytvorcaŭ roznaha kampjuternaha abstalavańnia. Tak ci inakš ludziam prychodziłasia ŭsio čaściej i ŭsio bolš vykarystoŭvać ich pradukty i pasłuhi, što stanoŭča adbiłasia na vyručcy i prybytku hetych kampanij.
Akramia taho, najaŭnaść šmatmiljardnaha nieraźmierkavanaha prybytku, reziervovych srodkaŭ, a taksama praktyčna biazbolny pieravod bolšaj častki supracoŭnikaŭ na addalenuju pracu, dapamahła hihantam nie tolki vystajać u hety składany pieryjad, ale i praktyčna jaho nie zaŭvažyć. Takaja ŭstojlivaść i stabilnaść stanoŭča adbivajecca na reputacyi kampanij i pryciahvaje na ich bok jašče bolš inviestaraŭ, što pryvodzić da rostu koštu akcyj. Dola ŭ partfieli moža być nie bolš za 5%.
5. Kryptavaluty Bitcoin i Ethereum — mierkavanaja dola 10%
Na fonie ŭsich prablem u suśvietnaj finansavaj sistemie kryptavaluty stanoviacca samym prydatnym aktyvam ŭ płanie zachavańnia kaštoŭnaści. Cikavaść da ličbavych aktyvaŭ raście štohod u hieamietryčnaj prahresii, i hety rost budzie praciahvacca dalej.
Asnoŭnaja pryčyna, jakaja pradkazvaje chutki pačatak novaj aktyŭnaj fazy rostu koštu bitkoina, — źnižeńnie jaho prapanovy na rynku abo deficyt. Bolš za 65% maniet u zvarocie nie ruchalisia ź miesca ŭžo bolš za hod, a z kryptabirž BTC vyvodziać u rekordnych kolkaściach.
Asnoŭnaja pryčyna, pa jakoj kryptavalutu zavodziać na biržy, — heta jaje prodažy. Vyvad ź biržaŭ aznačaje cikavaść da źbieražeńnia. Chałvinh (źnižeńnie ŭznaharody majnieram ŭ dva razy) tolki ŭzmacniŭ narastajučy deficyt kryptavaluty. U vyniku, usio pakazvaje na mahčymuju pierśpiektyvu rostu koštu bitkoina, jaki moža paciahnuć za saboj astatni rynak i, zrazumieła, kryptavalutu Ethereum.
Zaklučeńnie
Naš vynikovy mierkavany partfiel vyhladaje nastupnym čynam:
- iShares 20+ Years Treasury Bond — 25%.
- Zołata — 20%.
- VanEck Vectors Gold Miners — 15%.
- Kryptavaluty Bitcoin / Ethereum — 10%.
- Akcyi Amazon / Alibaba / eBay / Vip Shop — 5%.
- Akcyi Facebook / Snapchat / Zoom — 5%.
- Akciyi Netflix / Activision Blizzard / Electronic Arts / Disney — 5%.
- Akcyi Intel / Microsoft / Google / Apple / Tesla / Nvidia / AMD — 5%.
Kali raptam vy ličycie partfiel niedastatkova abaronienym, to zamiest adnaho z punktaŭ akcyj možacie addać 5% pad jakuju-niebudź valutu, naprykład amierykanski dalar, šviejcarski frank abo japonskuju ijenu. Jany zrobiać vaš partfiel jašče bolš zbałansavanym i dyviersifikavanym, što dapamoža paźbiehnuć dadatkovych ryzyk.
Kab nabyć usie vyšejpieraličanyja aktyvy, zusim nieabaviazkova być miljanieram abo biehać pa brokierskich kampanijach, kuplajučy akcyi i ETF. Dastatkova zarehistravacca na rehulavanaj biełaruskim zakanadaŭstvam kryptabiržy Currency.com.
Na płatformie pradstaŭlena bolš za 1300 aktyvaŭ, siarod jakich jak topavyja kryptavaluty, tak i akcyi, ETF, kaštoŭnyja mietały, syravina i inšyja aktyvy ŭ takieniziravanym vyhladzie. Vałodajučy navat nievialikim kapitałam, vy zmožacie sfarmiravać anałahičny partfiel i pieračakać novuju chvalu kryzisu, a mahčyma, navat i zarabić na hetym.
I nahadvajem, što inviestycyi źviazanyja z ryzykaj straty ŭsich inviestycyj. Pośpiech minułych inviestycyj nie aznačaje pośpiech u budučyni.
A dadzieny artykuł nie źjaŭlajecca finansavaj kansultacyjaj.
